Глобальный рынок страхования на основе использования — тенденции отрасли и прогноз до 2031 года

Анализ и размер рынка страхования на основе использования

Управление автопарком использует возможности рынка страхования на основе использования (UBI) для мониторинга и анализа поведения вождения транспортных средств в автопарке. Интегрированная технология UBI позволяет менеджерам автопарка отслеживать такие факторы, как пробег, скорость, схемы торможения и использование транспортного средства в режиме реального времени. Эти данные позволяют оптимизировать маршруты, улучшить топливную экономичность и повысить общую безопасность за счет выявления и устранения рискованного поведения вождения.

Объем мирового рынка страхования на основе использования оценивался в 31,45 млрд долларов США в 2023 году и, по прогнозам, достигнет 208,32 млрд долларов США к 2031 году со среднегодовым темпом роста 26,66% в прогнозируемый период с 2024 по 2031 год. Помимо таких аналитических данных о рынке, как рыночная стоимость, темпы роста, сегменты рынка, географический охват, участники рынка и рыночный сценарий, рыночный отчет, подготовленный командой Data Bridge Market Research, включает в себя углубленный экспертный анализ, анализ импорта/экспорта, анализ цен, анализ производства и потребления, а также анализ пестицидов.

Область отчета и сегментация рынка

Market Definition

Usage-based insurance (UBI) is a type of auto insurance where premiums are determined based on individual driving behavior rather than traditional factors such as age or location. It typically involves the use of telematics devices or smartphone apps to track data such as mileage, speed, braking patterns, and time of day of driving. Insurers analyze this data to assess risk levels and adjust premiums accordingly, offering potential discounts for safer driving habits. UBI aims to incentivize and reward drivers for responsible behavior while providing more personalized and potentially cost-effective insurance coverage.

Usage-Based Insurance Market Dynamics

Drivers

• Rising Advancements in Telematics Technology Enables more Comprehensive Monitoring

Telematics technology advancements encompass sophisticated sensors, GPS tracking, accelerometers, and onboard diagnostics, which collectively provide detailed insights into factors such as speed, mileage, braking patterns, and time of driving. With such granular data, insurers can accurately assess risk profiles and tailor premiums accordingly, fostering a shift towards personalized insurance offerings. Furthermore, the evolution of telematics facilitates the seamless integration of UBI programs into vehicles, smartphones, and other devices, enhancing accessibility and usability for both insurers and policyholders.

• Growing Consumer Demand for Personalization Increases the Demand for UBI Models

Modern consumers increasingly seek insurance solutions tailored to their specific needs and behaviors rather than one-size-fits-all approaches. UBI meets this demand by offering personalized premiums based on individual driving habits, such as mileage, speed, and braking patterns, collected through telematics technology. This level of customization empowers consumers to have greater control over incentivizes safer driving practices to potentially lower premiums. As a result, insurers are motivated to adopt UBI models to meet the evolving preferences of consumers and remain competitive in the market.

Opportunities

• Growing Regulatory Initiatives Increases the Adoption of UBI Models

Government mandates promoting safer driving practices often include incentives such as discounts or reduced premiums for drivers who participate in UBI programs. Regulatory bodies may encourage insurers to offer UBI options through policies aimed at reducing road accidents and improving overall traffic safety. These initiatives incentivize insurers to invest in UBI technology and motivate consumers to embrace usage-based insurance promoting responsible driving behavior. As a result, regulatory support plays a pivotal role in fostering the growth and expansion of the UBI market.

• Rising Competitive Pressure Fosters Continuous Improvement in UBI Technology

As competitors introduce UBI programs, insurers are motivated to follow suit to remain competitive. This pressure fosters continuous improvement in UBI technology and service offerings, leading to advancements in data analytics, telematics, and customer engagement strategies. Insurers strive to attract and retain customers by offering more personalized and cost-effective insurance options through UBI, driving market growth. Competition encourages insurers to optimize their UBI programs, refining pricing models and incentive structures to better align with customer needs and preferences.

Restraints/Challenges

• Increased Privacy Concerns among the UBI Technology Consumers

Increased privacy concerns among consumers regarding UBI technology present a significant restraint in the usage-based insurance (UBI) market. As UBI relies on collecting and analyzing personal driving data, consumers may express apprehension about potential privacy breaches or unauthorized access to their information. This concern can deter individuals from participating in UBI programs, leading to slower adoption rates and limiting the market potential for insurers.

• Disparities in Technological Literacy Limits the Adoption of UBI Technology

Some drivers lack access to the necessary technology, such as telematics devices or smartphones with compatible apps, to participate in UBI programs. This digital divide hampers market penetration and excludes certain demographic segments from accessing potential cost-saving benefits. Disparities in technological literacy and access exacerbate the challenge, further hindering the UBI market's ability to reach its full potential and offer personalized insurance solutions to a broader audience.

This market report provides details of new recent developments, trade regulations, import-export analysis, production analysis, value chain optimization, market share, impact of domestic and localized market players, analyses opportunities in terms of emerging revenue pockets, changes in market regulations, strategic market growth analysis, market size, category market growths, application niches and dominance, product approvals, product launches, geographic expansions, technological innovations in the market. To gain more info on the market contact Data Bridge Market Research for an Analyst Brief, our team will help you take an informed market decision to achieve market growth.

Recent Developments

• In 2021, The Progressive Corporation entered into a definitive agreement to acquire all outstanding shares of Protective Insurance Corporation, a move intended to expand Progressive's market presence and offerings
• In 2020, Progressive Corporation launched Snapshot ProView, an optional usage-based insurance (UBI) and fleet management program tailored for small business owners. This initiative became integrated into Smart Haul, Progressive's UBI program for truckers, utilizing Electronic Logging Device (ELD) data to incentivize safe driving practices
• In 2020, Lyft collaborated with Liberty Mutual Insurance to provide insurance coverage to drivers using its ride-sharing platforms across Arizona, Michigan, New Mexico, Texas, and Utah. This program ensures specific insurance protections for drivers from the moment they activate their Lyft app until they finish their rides

Usage-Based Insurance Market Scope

The market is segmented on the basis of vehicle type, package type, device offering, technology, vehicle age, and electric and hybrid vehicle type. The growth amongst these segments will help you analyze meagre growth segments in the industries and provide the users with a valuable market overview and market insights to help them make strategic decisions for identifying core market applications.

Vehicle Type

• Passenger Car
• Light-Duty Vehicle (LDV)
• Commercial Vehicle
• Heavy-Duty Vehicle (HDV)

Package Type

• Pay-As-You-Drive (PAYD)
• Pay-How-You-Drive (PHYD)
• Manage-How-You-Drive (MHYD)

Device Offering

• Company Provided
• Bring Your Own Device (BYOD)

Technology

• OBD-II
• Smartphone
• Embedded System
• Black Box
• Others
• Hybrid
• Metal Forming Market for Automotive

Vehicle Age

• New Vehicles
• On-Road Vehicles
• Old Vehicle

Тип электромобиля и гибридного автомобиля

• Гибридный электромобиль (HEV)
• Подключаемый гибридный автомобиль (PHEV)
• Электромобиль на аккумуляторной батарее (BEV)

Анализ/инсайты рынка страхования на основе использования

Проводится анализ рынка и предоставляются сведения о его размерах и тенденциях по странам, типам транспортных средств, типам пакетов, предлагаемым устройствам, технологиям, возрасту транспортного средства, а также типам электрических и гибридных транспортных средств, как указано выше.

Страны, охваченные отчетом о рынке: США, Канада и Мексика в Северной Америке, Германия, Франция, Великобритания, Нидерланды, Швейцария, Бельгия, Россия, Италия, Испания, Турция, остальные страны Европы в Европе, Китай, Япония, Индия, Южная Корея, Сингапур, Малайзия, Австралия, Таиланд, Индонезия, Филиппины, остальные страны Азиатско-Тихоокеанского региона (APAC) в Азиатско-Тихоокеанском регионе (APAC), Саудовская Аравия, ОАЭ, Южная Африка, Египет, Израиль, остальные страны Ближнего Востока и Африки (MEA) как часть Ближнего Востока и Африки (MEA), Бразилия, Аргентина и остальные страны Южной Америки как часть Южной Америки.

Азиатско-Тихоокеанский регион доминирует на рынке благодаря нескольким факторам. Повышенная осведомленность потребителей стимулирует спрос на персонализированные страховые решения, а бурно развивающаяся автомобильная промышленность стимулирует внедрение UBI, что соответствует экономическому росту региона. Кроме того, переход к технологии удаленной диагностики повышает осуществимость и эффективность UBI. Распространение подключенных автомобилей облегчает интеграцию инновационных моделей UBI, катализируя дальнейшее расширение рынка в регионе.

Ожидается, что Северная Америка будет расти на рынке, в первую очередь за счет своей развитой телематической инфраструктуры, широкого внедрения смартфонов и активного участия ведущих страховых компаний в предоставлении услуг UBI. Эти факторы создают среду, благоприятную для роста UBI, позволяя страховщикам использовать данные с подключенных устройств для предложения персонализированных премий на основе поведения водителя. С этими преимуществами ожидается, что Северная Америка сохранит свое доминирование в области внедрения и принятия UBI.

Раздел отчета по странам также содержит отдельные факторы, влияющие на рынок, и изменения в регулировании на внутреннем рынке, которые влияют на текущие и будущие тенденции рынка. Такие данные, как анализ цепочки создания стоимости сверху и снизу, технические тенденции и анализ пяти сил Портера, тематические исследования, являются некоторыми из указателей, используемых для прогнозирования рыночного сценария для отдельных стран. Кроме того, при предоставлении прогнозного анализа данных по странам учитываются наличие и доступность глобальных брендов и их проблемы, связанные с большой или малой конкуренцией со стороны местных и отечественных брендов, влияние внутренних тарифов и торговых путей.   

Анализ конкурентной среды и доли рынка страхования на основе использования

Конкурентная среда рынка содержит сведения о конкурентах. Включены сведения о компании, ее финансах, полученном доходе, рыночном потенциале, инвестициях в исследования и разработки, новых рыночных инициативах, глобальном присутствии, производственных площадках и объектах, производственных мощностях, сильных и слабых сторонах компании, запуске продукта, широте и широте продукта, доминировании приложений. Приведенные выше данные касаются только фокуса компаний на рынке.

Некоторые из основных игроков, работающих на рынке:

• Cambridge Mobile Telematics (США)
• insurthebox (Великобритания)
• Progressive Casualty Insurance Company (США)
• Modus Group, LLC. (США)
• Inseego Corp. (США)
• Lemonade Inc. Metromile (США)
• Floow Limited (Великобритания)
• Страховая компания Allstate (США)
• Octo Group SpA (Италия)
• TomTom International BV. (Нидерланды)
• UNIPOLSAI ASSICURAZIONI SPA (Италия)
• Страховая компания Liberty Mutual Insurance (США)
• Equitable Holdings, Inc. (Италия)
• МАПФРЕ (Испания)
• Sierra Wireless (Канада)
• Verizon (США)
• Allianz Partners (Германия)

SKU-26722